¡Buenos días!
Hoy es miércoles 14 de enero

Hay gestos pequeños que dicen mucho de una sociedad. En algunos lugares de Japón, quienes llegan temprano al trabajo eligen estacionarse más lejos para dejar los espacios cercanos a quienes vienen con el tiempo justo. No porque alguien los obligue. Sino porque así entienden la convivencia. 

LOS detalles

«El diablo está en los detalles». Así se llaman los dos artículos ––publicados con 15 días de diferencia–– del exministro de Economía, Juan Ariel Jiménez, que explican un aparente déficit operativo de Seguros Reservas, que le pertenece indirectamente al Estado dominicano. 

Desde diciembre hay un runrún con eso, pero ayer fue que prendió chispas el asunto porque el abogado y panelista de radio Eduardo Saint Hilaire tomó gran parte de lo que ya había dicho Juan Ariel y le puso algunos nombres a la cosa.

Entendamos Seguros Reservas

Es una compañía de seguros que pertenece al Banreservas. Esto significa que Banreservas es su dueño principal y que es quien le inyecta dinero en caso que lo necesite.

Como Banreservas es una entidad pública adscrita al Ministerio de Hacienda, esa aseguradora pertenece de forma indirecta al Estado. El gobierno supervisa su estrategia general, pero la compañía funciona como empresa privada regulada por la Superintendencia de Seguros. Y al funcionar como empresa privada, compite en el mercado como tal.

No sabemos cuántos afiliados tienen, pero sí que ocupa la segunda posición en el mercado asegurador del país, detrás de Humano Seguros.

¿Qué había dicho Juan Ariel?

• Que desde 2022, Seguros Reservas registra pérdidas operativas. Esto significa que lo que cobra por vender seguros (las primas) no alcanza para cubrir los gastos de la empresa ni los reclamos de los clientes. Es la primera vez desde 2005 que acumula tres años consecutivos perdiendo dinero en su actividad principal (los seguros).

• Que es menos rentable que antes. Antes, por cada peso que recibía, ganaba unos 20 centavos; ahora solo obtiene alrededor de 6. Es el nivel más bajo en 12 años.

• Que el índice de liquidez bajó. O sea, que tienen menos efectivo disponible. Esto es básicamente la capacidad que tiene la empresa para sacar dinero rápido de su bolsillo y pagar sus deudas o compromisos. Estaban muy bien en 2021, pero para 2024 cayeron por debajo del promedio del sector.

• Que el Banreservas le está inyectando mucho más dinero, pero los riesgos de sus asegurados se mantienen casi igual. Es decir, no hay muchos más accidentes, reclamos o eventos que justifiquen ese aumento tan fuerte en los pagos. El banco pasó de pagarle a Seguros Reservas 201 millones en 2019 a pagarle más de 4000 millones en 2024.

• Que después del 2020 comenzaron a hacer pagos exagerados a los corredores, que son los que ayudan a vender los seguros y cobran una parte por eso. Uno de los gastos que más subieron fueron las comisiones de intermediarios. Pasó de pagar 870 millones en 2019 a casi 3000 millones en 2024. 

• Que el gasto de nómina anda por las nubes: se duplicó en cinco años, y también las bonificaciones, que pasaron de 313 millones a 635 millones. 

• El gasto en publicidad y promoción se multiplicó casi por 8 (de 61 millones en 2019 a 483 millones en 2024). Para que tengas una idea, en 2024 la aseguradora gastó más en anuncios que casi todos los ministerios del Gobierno, excepto la Presidencia y Turismo (y eso es mucho decir). 

La cherry

Eduardo Saint Hilaire secundó todo eso y agregó un poco más. Dijo que se puso a revisar todos los nombres de empresas corredoras de seguros (vendedores) a los que Seguros Reservas le pagaba comisiones. Ahí encontró a Fino Consultores SRL y Segurnet Corredores de Seguros SRL.

Según Eduardo, Fino Consultores SRL pasó de recibir 10 millones al en 2019 a 100 millones en 2024. El propietario es Francesco Fino, pero antes del 2020 esa empresa se llamaba Fino & Rojas Consultores SRL. El Rojas era de Víctor Rojas,  jefe de Seguros Reservas de 2020 a 2024. Por otra casualidad, señalan que Víctor Rojas es primo de Samuel Pereyra, quien dirigía el Banreservas.

Segurnet Corredores de Seguros SRL pasó de recibir 55 millones en comisiones a 350 millones. Los propietarios son Felipe Mendoza y Alejandro Campos. Mendoza fue condenado por fraude bancario con el caso Bancrédito (2008). En 2011 la Suprema Corte de Justicia le anuló la condena.

¿Hay un problema serio?

Hasta ahora se está denunciando en base a estados financieros y documentos. Pero empresas como Seguros Reservas, que son del Estado pero se manejan como privadas y compiten en el mercado, no tienen los mismos controles que el resto del gobierno. Al igual que el SeNaSa, puede hacer contrataciones directas, sin necesidad de licitación o de que pasen por la Ley de Contrataciones Públicas 340-06. 

Cosas para tener claras

Que se esté cuestionando la administración durante 4 años de Seguros Reservas no tiene nada que ver con la salud del BanReservas, que en números está tan sólido que le puede dar todo ese dinero a otra de las empresas y ni cosquillas le hace.

Tírala al zafacón

Un buen grupo de comerciantes del país medio se regó con el Congreso Nacional porque la nueva Ley 98-25 de Residuos Sólidos (Artículo 36) les aumentó exponencialmente la contribución especial obligatoria que tienen que pagar cada año para la gestión integral de los residuos sólidos en todo el país. Como ya viene el cierre fiscal de 2025, dijeron que si no se revisa eso antes del 27 de febrero, van a hacer paros de labores por 48 horas a nivel nacional.

Estas contribuciones especiales existen desde el 2020, pero con las modificaciones que se aprobaron hace poco son muuuucho más altas.

¿Qué es lo que pagan?

Todas las empresas le deben pagar al Estado una contribución especial (como si fuera un impuesto) para financiar la gestión de la basura, eso incluye organizar cómo se maneja y se financia el sistema, educar a la población, planificar qué se va a hacer con los desechos y todo eso. La idea detrás de ese cobro es que las empresas contribuyan porque generan gran parte de los residuos (envases, plásticos, empaques, etc.).

El monto anual que pagan se calcula como un porcentaje de los ingresos anuales que declaran ante la Dirección General de Impuestos Internos (DGII).

¿En que se usa el dinero?

Una parte se asigna directamente a alcaldías y distritos municipales para recolectar y llevar la basura a su destino final. La otra va a un fideicomiso que financia distintas infraestructuras para manejar los residuos de forma más moderna, como rellenos sanitarios y plantas de valorización.

¿Cuál es el problema que plantean las empresas?

Se quejan porque con la de ahora los montos aumentaron mucho (hasta un 500 % en algunos casos). Antes las tasas eran de las más bajas de Latinoamérica, pero ahora están así: 

*Esta tabla se hizo en base a un cuadro comparativo que se usó en un recurso de inconstitucionalidad del que les contamos más abajo.

Quiere decir que una empresa que facture hasta 1 millón pagaría 2,500 pesos más que antes y una de más de 100 millones, 415 mil pesos más. Pero si hablamos de proporción, a las empresas más pequeñas fue a las que más les aumentaron. 

Esos montos tampoco son equivalentes a la cantidad real de residuos que genera cada empresa, ya que lo calculan por ingresos, no por la basura que producen de acuerdo al tipo de negocio que sean. Además, ese aumento drástico puede afectar a las mipymes. Otra cosa es el tope de 675 mil pesos, que pondría a pagar lo mismo a una empresa que facture 101 millones que a una que facture 1,000 millones.

Velo ahí

Ya una empresa sometió un recurso de inconstitucionalidad en el Tribunal Constitucional (TC) contra el Artículo 36 de la ley por violar el derecho a la igualdad (impone lo mismo a empresas con realidades financieras distintas), el principio de razonabilidad (establece una carga que no corresponde a la capacidad de la empresa ni al impacto ambiental que genera), principio de la libertad de empresa (la carga es tan pesada que dificulta que sigan operando), entre otras cositas más. 

También menciona el principio de proporcionalidad, pues la medida resulta excesiva y desproporcional para las mipymes.

Ahora el TC lo tiene que revisar y decir si va en contra de la Constitución o no.

Imagen del día

Ayer conocimos al profe Luis. El presidente se apareció en el Liceo Germán Martínez y les dio la clase de Moral, Cívica y Ética Ciudadana a los muchachos de 5to de primaria. La idea de esta dinámica es darle visibilidad e importancia a esa materia, que fue reintroducida hace poco al currículo del sistema público.

La cifra del día

200 millones de dólares

Por ahí anda el acuerdo que hizo el Departamento de Guerra (antes de Defensa) de EE. UU. para meterle a Grok a los sistemas del Pentágono. Grok es la IA de Elon Musk, que ya está frío con la administración Trump.  

Le van a meter 20 años de datos militares y de inteligencia, y según Pete Hegseth la usarán —por ahora— para manejar información no clasificada. Pete dijo también que la carrera armamentística de hoy en día tiene que ir de la mano con la IA, pero no deja de haber controversia por poner tanta infomación delicada en manos de una IA que todavía está en etapas tempranas.